中秋假期剛過，多家上市公司宣布停產(chǎn)，直接放假到國(guó)慶在新聞方面，發(fā)布了許多關(guān)于雙重控制能源消耗的政策文件節(jié)前，多家上市公司宣布將停電停產(chǎn)日前，又有一批上市公司披露限產(chǎn)影響，恢復(fù)時(shí)間未定

值得注意的是，9月23日，受磷化工概念股限產(chǎn)影響大幅回落，而同樣受到能源消費(fèi)雙控政策影響的造紙板塊，則掀起跌停。

能耗雙控政策不斷增加。

所謂能耗雙控，是指能耗強(qiáng)度和總量雙控的相關(guān)政策根據(jù)國(guó)家發(fā)改委8月發(fā)布的《2021年上半年各地區(qū)能耗雙控目標(biāo)完成情況晴雨表》，在能耗強(qiáng)度降低方面，上半年青海，寧夏，廣西，廣東，福建，新疆，云南，陜西，江蘇五省能耗強(qiáng)度不降反升，被列為一級(jí)紅色預(yù)警在能源消費(fèi)總量控制方面，青海，寧夏，廣西，廣東，福建，云南，江蘇，湖北等省被列為一級(jí)紅色預(yù)警

日前，生態(tài)環(huán)境部發(fā)布《重點(diǎn)區(qū)域2021—2022年秋冬季大氣污染綜合治理攻堅(jiān)方案》，指出上半年兩高行業(yè)產(chǎn)品產(chǎn)量和煤炭消費(fèi)量明顯回升，大氣環(huán)境質(zhì)量持續(xù)改善壓力加大要求堅(jiān)決遏制兩高工程盲目發(fā)展，有序推進(jìn)清潔取暖，加強(qiáng)區(qū)域聯(lián)防聯(lián)控，積極應(yīng)對(duì)重污染天氣根據(jù)規(guī)劃要求，石化，化工，煤化工，焦化，鋼鐵，建材，有色，煤電等行業(yè)是關(guān)注重點(diǎn)

日前，云南鋁業(yè)股份有限公司發(fā)布公告稱，5月份以來，由于電力供應(yīng)緊張，云南省工業(yè)企業(yè)實(shí)施有序用電截至目前，公司因電影受限，電解鋁產(chǎn)能減少約77萬(wàn)噸同時(shí)，公司控股子公司云南云鋁海鑫鋁業(yè)有限公司完成的魯?shù)闉?zāi)后恢復(fù)重建水電鋁二期38萬(wàn)噸產(chǎn)能未按原計(jì)劃投產(chǎn)

日前，神火股份發(fā)布公告稱，因電力供應(yīng)緊張，自5月10日起，公司控股子公司云南神火鋁業(yè)有限公司總用電負(fù)荷大幅下降，被迫陸續(xù)停20萬(wàn)噸，產(chǎn)能降至55萬(wàn)噸。

許多公司宣布將停止生產(chǎn)并削減產(chǎn)量。

9月22日收盤后，多家公司披露因受能耗雙控政策影響停產(chǎn)限產(chǎn)情況。

根據(jù)原股公告，最近幾天，云南省發(fā)展改革委發(fā)布關(guān)于堅(jiān)決做好能源消費(fèi)雙控工作的通知根據(jù)相關(guān)要求，公司在云南的電石基地水富金銘化工有限公司已分階段停產(chǎn)，大觀天達(dá)化工有限公司和云南田麗煤化工有限公司分別按一條生產(chǎn)線安排生產(chǎn)如果政策持續(xù)實(shí)施，公司電石產(chǎn)量將減少2.5萬(wàn)噸/月左右

同日晚間，*ST成興發(fā)布公告稱，公司下屬4家工廠停產(chǎn)減產(chǎn)，幾乎占公司營(yíng)業(yè)收入和凈利潤(rùn)的全部，上述工廠均具備黃磷產(chǎn)能其中，江陰廠，欽州廠因設(shè)備檢修及黃磷價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)防控需要停產(chǎn)，預(yù)計(jì)分別于10月12日，9月30日復(fù)工宣威廠，彌勒廠受云南黃磷生產(chǎn)管控影響，無(wú)生產(chǎn)用電，暫時(shí)無(wú)法估算復(fù)工復(fù)產(chǎn)時(shí)間

西大門宣布，由于電力供應(yīng)短缺，浙江省最近實(shí)施

日前，*受影響較大的ST成興開盤下跌，天元股份盤中也出現(xiàn)下跌股價(jià)下跌9.41%，云鋁股份和神火股份分別下跌3.61%和1.87%值得一提的是，*ST成興自7月以來上漲近3.5倍，受益于磷化工市場(chǎng)日前，*ST成興也收獲了當(dāng)月第7個(gè)漲停

華創(chuàng)證券表示，雙控新政策持續(xù)加碼，高能產(chǎn)品供給側(cè)約束加速上行繁榮就化工產(chǎn)品而言，工業(yè)硅，電石，黃磷，雙堿都是高能耗或高環(huán)境壓力的產(chǎn)品在能源消費(fèi)趨緊，環(huán)保趨緊的加持下，供給側(cè)受到強(qiáng)烈約束就現(xiàn)有資產(chǎn)而言，產(chǎn)品的極端價(jià)格彈性有望帶來持續(xù)超預(yù)期的業(yè)績(jī)

另一方面，造紙板塊全線大幅上漲，個(gè)股掀起跌停華泰股份，宜賓紙業(yè)，青山紙業(yè)，岳陽(yáng)林紙，博匯紙業(yè)單日漲停16股造紙行業(yè)應(yīng)用能耗控制和限電措施，可能會(huì)造成供應(yīng)端邊際收縮CICC分析師龔慶認(rèn)為，控制造紙行業(yè)能耗可能會(huì)推動(dòng)旺季區(qū)域供應(yīng)邊際收縮，區(qū)域庫(kù)存壓力有望改善，從而推動(dòng)紙價(jià)超預(yù)期上漲