各位，這里是機(jī)構(gòu)研究月度跟蹤專(zhuān)欄，我是您的投資助理mdashmdash風(fēng)云君。

話(huà)不多說(shuō)，我們來(lái)看看5月份的機(jī)構(gòu)動(dòng)向。

一是工業(yè)機(jī)器人重新受到關(guān)注，銀行股人氣不低。

季報(bào)發(fā)布后，距離中報(bào)發(fā)布還有一段時(shí)間在新聞?wù)婵掌诘?月，工業(yè)機(jī)器人領(lǐng)域的個(gè)股重回機(jī)構(gòu)視野

只需按調(diào)查的數(shù)量據(jù)統(tǒng)計(jì)，$ Eston $排名第一，被調(diào)查23次$匯川科技$和$路德環(huán)境$并列第二，兩者都接受了17次機(jī)構(gòu)調(diào)查

其中，埃斯頓和匯川科技都在家用機(jī)器人領(lǐng)域有所建樹(shù)中國(guó)工業(yè)機(jī)器人市場(chǎng)仍由四大國(guó)際機(jī)器人品牌主導(dǎo)，但國(guó)產(chǎn)品牌的市場(chǎng)份額持續(xù)上升

MIR數(shù)據(jù)顯示，2021年，中國(guó)工業(yè)機(jī)器人出貨量超過(guò)25萬(wàn)臺(tái)，同比增長(zhǎng)49.5%，創(chuàng)歷史新高埃斯頓成為中國(guó)工業(yè)機(jī)器人整體出貨量最高，國(guó)產(chǎn)六軸工業(yè)機(jī)器人出貨量最高的企業(yè)，面向高端應(yīng)用的六軸通用機(jī)器人銷(xiāo)量占比超過(guò)80%

作為國(guó)內(nèi)工業(yè)機(jī)器人的領(lǐng)導(dǎo)者，埃斯頓在調(diào)查中表示，2021年，公司機(jī)器人總出貨量超過(guò)1萬(wàn)臺(tái)2022年公司工業(yè)機(jī)器人目標(biāo)為16000—18000臺(tái)，現(xiàn)有產(chǎn)能可支撐2022年全年出貨目標(biāo)

出貨的具體子行業(yè)有光伏鋰電池，汽車(chē)及汽車(chē)零部件等新能源，工程機(jī)械及重工，3C及PCB行業(yè)，金屬加工，家居建材，包裝等其他一般行業(yè)。

目前公司已經(jīng)通過(guò)提價(jià)和加大電子元器件國(guó)內(nèi)替代來(lái)應(yīng)對(duì)上游成本的壓力該公司表示，2022年，銷(xiāo)售額和市場(chǎng)份額的快速增長(zhǎng)被列為第一目標(biāo)

與埃斯頓不同，匯川的技術(shù)機(jī)器人產(chǎn)品主要是SCARA小型四軸機(jī)器人2021年，工業(yè)機(jī)器人出貨超過(guò)1萬(wàn)臺(tái)

除了工業(yè)機(jī)器人，匯川的科技業(yè)務(wù)還包括通用自動(dòng)化，電梯，新能源汽車(chē)，軌道交通等是中國(guó)最大的伺服系統(tǒng)供應(yīng)商預(yù)計(jì)今年將有30億左右的資本支出，用于廠房建設(shè)和新生產(chǎn)線(xiàn)設(shè)備，緩解公司產(chǎn)能壓力

2022年，匯川科技的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)是:營(yíng)收同比增長(zhǎng)25%—50%，歸母凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)10%—30%優(yōu)先考慮公司規(guī)模的增長(zhǎng)，并表示未來(lái)在擴(kuò)大規(guī)模的同時(shí)會(huì)進(jìn)一步增加利潤(rùn)

此外，匯川科技在調(diào)查中表示，2022年是公司的國(guó)際化年從今年開(kāi)始，公司將大力拓展國(guó)際業(yè)務(wù)，在海外市場(chǎng)投入人員和資源主要市場(chǎng)包括東南亞，以印度為主的南亞，中東和歐洲

在外資機(jī)構(gòu)榜單上，埃斯頓和匯川科技依然位列第一和第二，也是僅有的兩家被100家以上外資機(jī)構(gòu)調(diào)研的公司，這與北向資本在兩只股票中持有的大量倉(cāng)位相吻合。

從5月底持倉(cāng)比例來(lái)看，北行資本持有埃斯頓流通a股比例最大，達(dá)到28%，但持股比例超過(guò)20%的股票中，匯川科技市值最高，超過(guò)300億。

此外，該機(jī)構(gòu)對(duì)銀行板塊的研究熱情也不低調(diào)查總數(shù)超過(guò)10只的股票中，近四成是銀行股，且多為農(nóng)商行按照申萬(wàn)行業(yè)分類(lèi)，a股農(nóng)商行有10家，也就是說(shuō)有40%是機(jī)構(gòu)扎堆的

調(diào)研次數(shù)最多的是江陰銀行，13次該股5月份上漲9%，而整個(gè)農(nóng)村商業(yè)銀行板塊跌幅超過(guò)2%

第二，高策股票受到私募青睞，很多機(jī)構(gòu)關(guān)注怡和達(dá)。

只需按接受調(diào)查的機(jī)構(gòu)總數(shù)光伏行業(yè)硅片制造領(lǐng)先的切片機(jī)高策股份有限公司是唯一一家被400多家機(jī)構(gòu)調(diào)查的公司。

該公司是中國(guó)高硬度和脆性材料切割設(shè)備和耗材的領(lǐng)先供應(yīng)商其主要產(chǎn)品和服務(wù)包括光伏切割設(shè)備和耗材，硅片和切割加工服務(wù)，其他用于高硬度和脆性材料的切割設(shè)備和耗材，輪胎檢測(cè)設(shè)備和耗材等

目前，公司的光伏切割設(shè)備和金剛線(xiàn)產(chǎn)品已覆蓋全球光伏硅片產(chǎn)能前十的客戶(hù)2021年，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)收15.7億，同比增長(zhǎng)110%，歸母凈利潤(rùn)1.7億，同比增長(zhǎng)193%2022Q1繼續(xù)翻倍，成績(jī)輝煌該公司的股價(jià)在5月份上漲了32%

在調(diào)研過(guò)程中，組織主要關(guān)注公司半導(dǎo)體，藍(lán)寶石等創(chuàng)新業(yè)務(wù)的進(jìn)展，金剛石線(xiàn)細(xì)化，生產(chǎn)銷(xiāo)售等方面的進(jìn)展。

從具體公募和私募機(jī)構(gòu)來(lái)看，$怡和達(dá)$獲得了頭部公募和部分知名私募的注意第一，。

何達(dá)剛剛上市不到一年，主營(yíng)自動(dòng)化設(shè)備行業(yè)，從事自動(dòng)化零部件的R&D，生產(chǎn)和銷(xiāo)售，為FA工廠提供自動(dòng)化零部件一站式供應(yīng)。

據(jù)公司調(diào)查，2021年服役2.8w+，家，主要涉及3C，汽車(chē)，鋰電池，光伏等諸多行業(yè)的自動(dòng)化零部件應(yīng)用場(chǎng)景正是因?yàn)榉?wù)于多個(gè)行業(yè)，公司才能有效降低對(duì)特定單一行業(yè)的依賴(lài)，并受到單一行業(yè)波動(dòng)的限制

此外，公司表示，原材料價(jià)格上漲對(duì)公司的影響較小，上游行業(yè)生產(chǎn)企業(yè)數(shù)量多，市場(chǎng)化程度高，競(jìng)爭(zhēng)激烈，可替代性強(qiáng)，公司具有一定的成本轉(zhuǎn)移能力，能夠有效消化上游成本波動(dòng)的影響。

4月25日晚間，公司發(fā)布年報(bào)和季報(bào)2021年公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)收18億，同比增長(zhǎng)49%，歸母凈利潤(rùn)4億，同比增長(zhǎng)48%2022Q1營(yíng)收和歸母凈利潤(rùn)同比增幅均超過(guò)50%

第二天，公司股價(jià)開(kāi)始走強(qiáng)，到4月底僅4個(gè)交易日就漲了30%以上業(yè)績(jī)和股價(jià)的齊飛也吸引了大量機(jī)構(gòu)參觀5月份，該公司股價(jià)繼續(xù)上漲13%

第三，陳菊股最受公募青睞，多機(jī)構(gòu)扎堆凱盛科技amp衡東祠

$陳菊股票獲得了100多萬(wàn)美元的公開(kāi)發(fā)行，但在4月份沒(méi)有機(jī)構(gòu)研究。

公司是一家集成電路設(shè)計(jì)企業(yè)，產(chǎn)品廣泛應(yīng)用于智能手機(jī)，液晶面板，計(jì)算機(jī)及外設(shè)，汽車(chē)電子，工業(yè)控制，通信，藍(lán)牙模塊，白色家電，醫(yī)療儀器等諸多領(lǐng)域。

就產(chǎn)品而言，EEPROM貢獻(xiàn)了78%的收入，

因此，在研究中，組織更加關(guān)注EEPROM業(yè)務(wù)，尤其是汽車(chē)級(jí)EEPROM的開(kāi)發(fā)。

意味著公司的汽車(chē)級(jí)EEPROM產(chǎn)品已經(jīng)廣泛應(yīng)用于車(chē)載攝像頭，液晶顯示器，娛樂(lè)系統(tǒng)等周邊元器件，并逐步延伸到BMS電池管理系統(tǒng)，智能駕駛艙，MDC等核心部件最終客戶(hù)包括SAIC，比亞迪，韋小立，特斯拉等19家國(guó)內(nèi)外主流汽車(chē)制造商

$凱盛科技$和$橫店?yáng)|磁5月機(jī)構(gòu)研究員均超380人，吸引了不少公募和私募。

凱科技的股價(jià)在5月份上漲了35%公司主營(yíng)業(yè)務(wù)包括新型顯示和應(yīng)用材料兩大業(yè)務(wù)板塊在調(diào)查過(guò)程中，該組織非常關(guān)注該公司生產(chǎn)的合成二氧化硅

據(jù)該公司介紹，年產(chǎn)5000噸超純合成二氧化硅主要用于半導(dǎo)體，光通信和光伏領(lǐng)域可作為片式半導(dǎo)體產(chǎn)品拋光液的原料，也是生產(chǎn)高端半導(dǎo)體器件的關(guān)鍵原料目前正在進(jìn)行前期工作，計(jì)劃明年年底完成

衡東磁業(yè)主要從事R&D，磁性材料+器件，光伏+鋰電池相關(guān)產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷(xiāo)售，并提供一站式技術(shù)解決方案。

從收入結(jié)構(gòu)來(lái)看，2021年以來(lái)光伏收入占比超過(guò)50%公司表示，今年的比例會(huì)更大，后續(xù)投資新能源板塊的比例會(huì)大于磁性材料板塊機(jī)構(gòu)在調(diào)研中更關(guān)注公司的光伏和鋰電池板塊

歐洲聯(lián)盟LdquoRepower EU規(guī)劃中提到，2025年歐盟光伏裝機(jī)容量將翻一番，到2030年光伏裝機(jī)容量將達(dá)到600GW。

這意味著，到2022—2030年，歐盟光伏年均裝機(jī)容量將超過(guò)46.8GW，而公司光伏產(chǎn)品以出口為主2021年，該公司約70%的零部件將運(yùn)往歐洲

公司表示，由于歐洲市場(chǎng)光伏裝機(jī)容量快速增長(zhǎng)，2022Q1組件出貨量為1.1GW，同比增長(zhǎng)一倍2022年，該公司計(jì)劃將大約4GW運(yùn)送到歐洲

至于鋰電池業(yè)務(wù)，該業(yè)務(wù)的下游應(yīng)用主要在電動(dòng)兩輪車(chē)，便攜式儲(chǔ)能，電動(dòng)工具，掃地機(jī)器人等小家電領(lǐng)域2022Q1該業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)營(yíng)收4億元，同比增長(zhǎng)185%公司表示，按照目前的價(jià)格，預(yù)計(jì)年?duì)I收在15億元以上

在二級(jí)市場(chǎng)上，公司股價(jià)屢創(chuàng)新高，6月9日盤(pán)中最高達(dá)到24.77元，整個(gè)5月公司股價(jià)漲幅超過(guò)50%。

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以上是5月份機(jī)構(gòu)調(diào)研的大趨勢(shì)，今天到此為止。下個(gè)月見(jiàn)，老鐵！